2008年中央经济工作会议的确提出实行从紧的货币政策。这标志着持续10年之久的稳健货币政策和2007年7月提出的稳中适度从紧的货币政策开始向从紧的货币政策转变。实施从紧货币政策是党中央、国务院审时度势作出的重大战略决策，有利于引导货币信贷合理的增长，优化信贷结构；有利于防止经济大起大落；有利于各方面对结构调整和优化升级；有利于维护货币与金融业的稳定，促进国民经济又好又快发展。但是，以相对单一的存贷款业务为主、存贷款利差为主要收入来源的欠发达地区基层农村信用社却承受着地方政府、上级主管部门、客户等各方面的压力，面临着诸多问题和困难。因此当务之急基层人民银行和银监部门如何正确引导农村信用社在贯彻好从紧贷币政策前提下，尽早摆脱困境，推动农村信用社与地方经济协调、健康发展是一项重要的现实课题。
一、 面临的压力和问题
<一>基层农村信用社承受着各方面的压力，处于左右为难的两难境地。1、由从紧贷币政策影响，季度、年度等贷款新增指标受到上级部门严格监督和监控，决不允许实破规定的指标。所以，农村信用社无条件地对新增贷款进行控制。2、基层农村信用社作为地方资金供应的主体，为地方经济发展作出了突出的贡献。因此，地方政府非常重视和关心农村信用社发展，并有很高的要求和期望，希望农村信用社不仅要继续支持，而且要加大支持力度。而农村信用社信贷款规模又不可能无限扩大，必须受规模控制，在规模内支持地方经济或将引起政府不满。所以，农村信用社目前处于两难境地。
<二>基层农村信用社承受着各种压力，处于控制规模指标与完成上级任务的矛盾之中。1、宏观调控指标必须完成，另一方面，上级主管部门的利润指标、不良贷款压缩等经营指标也必须完成。2、以浙江省岱山县为例，近年来不断增强了对农信社各基层网点的安保设施、经营技改、人才引进等硬软件的投入力度，费用成本加剧，利润空间进一步压缩。3、在信贷规模严格控制的前提下，中间业务、代理业务、其它经营等收入又所获甚微，主要靠存贷款利差来完成上级部门利润指标，对于相对欠发达地区农村信用社来说任务艰巨。
<三>从紧货币政策下，欠发达农信社出现资金流动性过紧。1、自2007年以来，央行已连续10多次调高了存款准备金率，已创16.5%的历史新高，估计年内存款准备金率仍然有连续上调的空间。2、受到证券市场的影响，从去年开始银行业金融机构大量存款被转移至股票和基金，信用社也不例外。3、有些政策对农村信用社具有明显歧视性，如住房公积金存款、社保资金存款、财政预算单位存款等只能在商业银行存，各大保险公司、新华书店、中石化等国企也规定只能通过商业银行账户归集、结算资金，抑制了农村信用社对存款市场的拓展。以上等因素造成了农村信用社信贷经营中资金有效投放和资金筹集的“长短腿”现象。
<四>历史包袱仍沉重，不良贷款清收难。农村信用社通过一系列的改革、处置、置换、保全、清收了大量的不良贷款。但目前，基层农村信用社实际不良贷款占比仍相对较高，而且剩下的大都是很难收回的“硬骨头”，清收难度非常大，严重影响农村信用社资金盘活支持地方经济发展。
二、 选择的策略和思路
（一）“立足三农”是基础。1、农村信用社要切实转变经营理念，要树立面向“三农”、面向社区、面向县域经济的市场定位。充分认识实行从紧货币政策的重要性、紧迫性和严肃性，立足“三农”，在支农中求生存、谋发展。2、在准确把握和深刻领会从紧货币政策的基础上，向政府解释和宣传从紧货币政策的目的和意图，取得地方政府理解和支持。3、农村信用社要树立全局的观念，坚持“区别对待、有保有压”的原则，对于高消耗、高污染、产能过剩的企业、产品、项目坚决停止信贷投放，关注从紧货币政策下渔农民、进城务工人员和城镇下岗职工等弱势群体融资难问题，建议对这些群体予以贷款利率优惠和财政贴息支持，把宏观调控同改善民生更好地结合起来，从而推动农信社与“三农”经济又好又快发展。
（二）“临港工业”是机遇。1、随着近年沿海临港经济的崛起，我市及至我县的船舶修造业、海运业、集装箱运输业、商贸服务业务等临港产业迅猛发展，以浙江省舟山市为例，截止2007年底全市临港重工业比重首次超过轻工业，造船能力达到300万吨，船舶工业总产值达193亿元，成为第一支柱产业，同时港航经济进一步拓展，海运运力进一步增强。2、长期以来中小企业融资难一直是困扰地方经济金融运行的难题，在从紧的货币政策下，这一问题可能进一步加剧。农村信用社应区别大型企业与中小企业、过热行业与朝阳行业的特点，在风险可控的前提下，积极支持当地中小企业特别是“临港型”中小企业的发展，切实做到从紧货币政策下，信贷对相关“行业区域”的弹性调控，促进农信社和朝阳产业及海洋经济共同发展。
（三）“调整结构”是目标。1、农村信用社要正确处理从紧贷币政策与上级部门考核指标之间的关系，从调整经营结构、优化经营结构中找出解决问题的办法和可持续发展的出路。2、立足从紧货币政策这一现实，大力开发金融市场、债券市场、金融衍生产品；大力发展股票基金第三方存管业务、代理业务、中间业务；加大科技投入，改善结算手段，提高结算效率。从而改变相对单一的存贷款经营模式，调整收入结构、丰富收入来源，在实现从紧贷币政策与上级部门指标的双重任务同时，确保农信社自身稳健发展。
（四）“组织存款”是根本。1、农村信用社通过大力支持“三农”经济、下岗人员等弱势群体、中小企业，赢得地方政府的信赖和支持，从而扩大农信社在社会中的影响力，从中获取更多的存款。2、必须科学合理制定存款考核指标，发动广大干部员工吸储积极性。3、随着海岛开发速度不断加快，集体土地征用、居民房屋拆迁等补偿大量涌现。农信社应在积极争取地方政府支持的基础上，加大攻关力度，尽力将该块“肥肉”揽入“怀中”，至少在与其它商业银行竞争中占优势。4、条件成熟时可推广客户经理制（或存款经理人制），进一步强化存款组织的广度和深度。5、有关部门要废除针对农信社的各种歧视性规定，消除农村信用社的存款市场壁垒，为农村信用社创造一个公平竞争的市场环境。
通过综合努力，切实改变从紧货币政策下农信社信贷经营中资金有效投放和资金筹集的“长短腿”现象，确保农信社和地方经济的共同繁荣。
（五）“盘活不良”增内力。1、借助政府力量以及充分利用人民银行企业征信和个人征信系统，积极开展信用乡镇、信用村、信用户、信用船的创建与推广工作，加快农村信用体系建设，从而有利于收回到期贷款与不良贷款。2、县联社可出台清收不良贷款特别是损失贷款（五级分类前指呆账贷款）的奖励政策，按清收金额提取一定比例奖金，激发包括非信贷人员在内的广大员工的清收积极性。3、对于一些恶意拖欠信用社贷款的“老赖”，可通过人民法院在媒体进行公示，造成其强大的舆论压力及法律威严，再有拒不归还者可申请人民法院强制执行。充分运用法律武器是清收不良贷款的重要途径。
通过各项措施尽量盘活不良贷款，最大限度地减少信贷资产的损失，以增强农信社的活力和动力，这样在从紧货币政策下既有利于控制信贷规模，又有利于腾出更多的资金支持地方经济发展。
（六）“金融创新”是趋势。1、20世纪70年代以来，金融创新的浪潮席卷西方世界并向许多发展中国家扩散，有力地推动了全球经济的快速发展、新兴市场的迅速崛起和世界经的全球化、一体化。金融也因其不断创新而显示出无穷的生命力和活力，从而在社会经济生活中的地位越来越重要、作用越来越来显著。2、根据世界金融业的发展趋势，有必要迅速调整我国金融业的经营管理理念和发展方向（当然包括我们农村合作金融机构），加快金融创新的步伐主要内容包括：推进金融工具的创新，如增加金融工具的数量和种类、提高金融工具的质量等；推进金融技术的创新，如充分发挥信息技术、电子网络等的作用，加速资金周转，提高经营效率等；推进金融服务项目和服务方式的创新；推进金融体系、金融管理和金融制度的创新。通过不断创新和不断突破，才能使金融企业的经营管理越来越好、资产质量越来越来高、运行将越来越稳定、核心竞争力越来越强，真正充满生机与活力，从而更好地满足经济发展和人民生活的需要。3、理论和实践表明，金融创新不仅对金融企业的盈利有直接的贡献，而且对金融企业的声誉提升、顾客忠诚度的改善、现有产品的销售、新市场的开拓等有相当的影响，特别是已经成为金融企业超越竞争对手的重要竞争策略和手段。正如著名经济学家熊彼特所说：“有价值的竞争不是那种竞争（价格竞争），而是新商品、新技术、新供应来源、新组织形式的竞争，也就是占有成本或质量上决定性优势的竞争，这种竞争打击的不是企业的边际利润和份额，而是它们的基础和它们的生命”。3、前不久，由中国人民银行、银监会等“一行三会”共同制定的《金融业发展和改革“十一五”规划》提出要“构建以市场为主导的金融创新机制”。因此，构建一种新型的市场主导即基于顾客参与的金融创新机制，将“顾客因素”融入金融创新流程，提升金融创新绩效，增强市场竞争力，是时下我国金融企业（包括合作金融机构）的当务之急。
作者单位：浙江省岱山县衢山信用社
