一、 建立信托担保基金的重要意义和作用

二、 信托担保基金的来源

三、 信托担保基金的使用

四、 信托担保基金的风险控制

五、 信托基金的风险承担与收益分配

六、 信托基金财务管理与监督

七、 本计划书的说明

一、 建立信托担保基金的重要意义和作用

1、 由于正规金融机构和组织面对分散的农户资金需求存在着信息不对称、交易成本高和农户缺少抵押物与非生产性借贷等客观条件约束，大量的农村金融机构和组织退出了农村贷款市场。农业发展银行专职流通贷款，不能面对农户；农业银行商业化后全面退出农村市场；农村信用社多年的合作制改革终结并开始商业化改革，农村市场进一步弱化；邮政储蓄机构只存不贷，成为提款机，虽然成立银行后可以向农村放款，但其商业性与农业银行具有同质性为规避风险，也不会返还多少，且存在着很多自身人员不足和专业识别贷款风险和操作经验人员约束；农业保险由于缺少政策支持，商业化无法实施，面对分散的农户无法监督、交易成本过高农民无力支付保险，保险又不可持续发展。可以说，农村金融组织和金融市场已经丧失了免疫细胞组织，成为败血症。

2、 健全的金融组织体系，可有效的增加供给，促进有效需求增加；反之有效需求增加，又会促进有效供给，这是一个联系的过程。农业受自然灾害影响较大，需要保险来转移风险，促进信贷增加；同时为了能够促进保险的发展，需要有效的信贷供给。但由于体制、机制和政策与金融机构觉悟的制约，保险与信贷是分开进行的，不但没有相互促进反而形成相互制约，造成各自难以发展局面；农村信用社虽挂着“合作社”牌子，但早已不是成员互助性的经济和金融组织了，根本发挥不了合作金融的基础地位作用，因此建立在伪合作制金融基础之上的商业银行根本无法在农村生存，不得不退出市场；政策性农村金融由于远离农村市场和农户组织，不能发挥政策金融支持和引导农村经济和农村商业金融作用，而使农村金融组织体系和不够完整和发挥系统组织功能作用。

3、 2006年中央1号文件明确“引导农户发展资金互助组织”。这一新型的以农户为主体的合作制金融组织将破解金融改革难题。然而面对农户资金互助组织发展，人们存在着诸多的疑问和问题。这些疑问和问题必须通过实践才能解答：发展资金互助组织不但不会有风险，反而是解决金融改革难题的核心要求。

4、 我们发起建立农户资金互助合作社信托担保基金，主要的目的和作用就是：一是通过信托基金的担保，给农户资金互助组织一定的资金，让他们的分散的资金组织起来，形成互助资金，进行民主管理和控制，放大需求增加农户参与互助的积极性和提供最开始的组织制度成本；二是通过建立公益性的信托基金让社会关心“三农”和农民合作事业发展社会企业、团体、组织和个人有一个充分的参与机会，并起到对撬动国家财政政策杠杆作用，起到示范作用，打消一些人对资金互助合作社风险防范能力怀疑，让政策尽早启动。

二、 信托担保基金的募集

4、本计划书征集农户资金互助合作社信托基金发起人，并向国家有关部门申请设立。本计划募集信托担保基金10000万元，启动100个试点村的示范工程，完善章程、制度、办法。

5、本计划分两步实施。第一步募集1000万元公益性信托基金，启动10个试点村，每个村100万元，按照《农户资金互助合作社章程》和相关互助办法，建立起农户资金互助合作社，并按照合作社的股本金总额提供5倍的无息借款，连续正向激励；在各村发展的基础上建立资金互助合作社协会，负责合作社之间的资金余缺调节；第二步，建立信托投资和担保，由信托基金向商业银行为资金互助合作社担保，激活农村商业银行与农民资金互助合作社关系。

6、监管框架。由信托担保基金组织对农户资金互助合作社进行监管，由国家监管机构对信托基金进行监管。

7、信托基金接收社会公益性、经有关部门批准后的信托投资资金和国家扶持资金。

三、信托基金的使用

8、向资金互助合作社无偿借款和有偿借款；人员与合作社培训费用；基金组织管理人员的工资和保险与出差等费用；其他必要的支付，如会议费、资料费和交流学习考察等。

四、信托担保基金的风险控制

9、引进成熟国家或地区信托基金治理模式，建立完整的治理结构；通过定期信息向委托人报告资金流向和财务与风险情况，建立公开和透明的信息机制；向监管机构报表和接受审计；严格在确定的计划内容和范围与程序与原则内使用资金；建立内部责任过失承担责任机制。

10、资金互助合作社按照自愿与民主原则由成员出资设立，民主经营和监督，服务成员要求，建立农户与合作社和合作社与信托基金组织资本相互约束关系，总的原则是农户与资金互助合作社股金与贷款最大杠杆率为1：6和合作社与信托基金组织的股金与借款最大杠杆率为1：5。

11、通过资金互助，促进农户生产与流通联合，扩大资金供给促进相互保险和政策保险结合，防范市场与自然风险。

五、信托担保基金的风险承担与收益

12、任何事项都可能存在风险，但我们坚信有完整的计划风险就已经控制大部分了；我们相信通过有社会责任的人来承担农户资金互助组织和制度试验的风险来完善实践，为国家政策调整是值得探索的。因此，这种试验的成功有可能大于失败，但必须为此要付出一定的成本，或者存在一定比例的失败，就要由信托基金本身来承担，为此我们倡导在第一步上进行公益性基金发展。

13、在比较试验成熟的农户资金互助合作社发展的基础上，向社会开放定向的信托投资基金，承担相应的经营风险和享受相应的经营利益，这种信托责任和信息的对称主要来自于农户资金互助合作社良好的治理结构和自律能力与信托基金的有效监管，建立起信托基金组织与农户成员的信息适时交换机制。

六、信托担保基金的财务管理与监督

14、财务计划应分为经常性费用管理和专项(项目)费用管理；每一项费用均应建立严格的审批程序和制度。

15、财务监督要定期向理事会议和监事会议报告，并将报告审议结果向信托投资人转达；每年应聘请中介机构审计一次，并向审计结果向信托投资人和监管机构报送。

七、本计划书的说明

16、本计划书只是一个原则性的纲要，还不是具体的实施计划。但这样的一个纲要可能使一部分人对此产生兴趣，由此可以联系我们，我们会向您提供具体的操作意见。
17、本计划书提供了一个清晰的信托基金与农民资金互助组织发展的关系及所起政策引导之功效，只有那些有着强烈社会责任和关心农民合作事业的人，才能够认真的对待和研究。
18、本计划书是在国家缺少政策前提下，并且是在农村金融改革难以突破条件，农户资金互助组织地位和作用并没有引起足够相应重视的条件下，所发起的民间金融改革道路，此为第二条农村金融改革道路。
19、只有开辟以农户为主体的新型互助合作金融道路，才能推进现有农村正规金融深入改革和建立完善的组织体系以及有效的竞争机制，从而才能进行配套改革。

20、我们欢迎有意创立信托基金组织企业、社会团体和个人进行联系和讨论。同时也希望金融管理当局对此进行调研与研究，以做政策调整。